การให้ยืม P2P: ตลาดที่เพิ่มขึ้นพร้อมโอกาสในการเติบโตมากกว่าความท้าทายที่มีอยู่

ตามเนื้อผ้าบุคคลและธุรกิจขนาดเล็กที่ต้องการสินเชื่อมักจะสมัครผ่านธนาคาร และผู้ที่ต้องการหลีกเลี่ยงการถูกเรียกเก็บอัตราดอกเบี้ยที่สูงและกระบวนการที่มีความยาวหรือที่จะถูกปฏิเสธเนื่องจากประวัติเครดิตไม่ดีและหลักประกันน้อยหรือไม่มีเลยอาจเลือกวิธีการยืมเงินทางเลือก – การให้กู้ยืมแบบ peer-to-peer (P2P) . การให้กู้ยืม P2P เป็นวิธีการให้กู้ยืมเงินกับบุคคลหรือธุรกิจผ่านแพลตฟอร์มออนไลน์ที่ตรงกับเจ้าหนี้กับลูกหนี้โดยไม่ต้องใช้ตัวกลาง สิ่งนี้ได้ปลดเปลื้องกระบวนการปล่อยสินเชื่อและให้วิธีการระดมทุนที่สะดวกยิ่งขึ้นสำหรับบุคคลและธุรกิจ

แนวโน้มตลาด P2P

ตลาดการให้กู้ยืมแบบ peer-to-peer ทั่วโลกคาดว่าจะเห็นการเติบโตที่สำคัญ รายงานล่าสุดโดย Transparency Market Research (TMR) ประเมินตลาดที่จะแสดง CAGR ที่ 48.2% ในช่วงปี 2559 ถึง 2567 ก่อนที่จะประเมินมูลค่าประมาณ 897.85 พันล้านเหรียญสหรัฐภายในปี 2567 รายงานยังแสดงให้เห็นว่าปริมาณการชำระเงิน P2P ทั่วโลก และการส่งเงินผ่านพ้นไป 1 $ ล้านล้านต่อปีโดยมีอัตราการเติบโตรายปีในปริมาณสินเชื่อ P2P ถึง 50% – 80% ในตลาดต่าง ๆ ในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา

เมื่อเร็ว ๆ นี้รายงานโดยมหาวิทยาลัยเคมบริดจ์ได้ร่วมมือกับ KPMG ได้ปล่อยสินเชื่อผู้บริโภคแบบ P2P ที่ประมาณ 366 ล้านเหรียญในยุโรปในปี 2558 ทำให้เป็นตลาดการเงินทางเลือกที่ใหญ่ที่สุด ในเวลาเดียวกันการให้สินเชื่อธุรกิจ P2P อยู่ในอันดับที่สองในส่วนเดียวกันกับประมาณ $ 213,000,000 ในปี 2558 ปริมาณการเงินทางเลือกออนไลน์ทั้งหมดสำหรับภูมิภาคเอเชียแปซิฟิกอยู่ที่ 94.61 พันล้านยูโรขณะที่ตัวเลขสำหรับอเมริกาและยุโรปลดลงอย่างมีนัยสำคัญที่ 88.58 พันล้านยูโรและ 5.43 พันล้านยูโรตามลำดับ เมื่อพิจารณาถึงภูมิทัศน์ระดับโลกของตลาดการเงินทางเลือกเป็นสิ่งสำคัญที่จะกล่าวถึงผู้นำตลาดในแต่ละภูมิภาคคือจีนสหรัฐฯและอังกฤษตามลำดับซึ่งมีส่วนสำคัญต่อปริมาณรวมของภูมิภาคดังกล่าวข้างต้น

โดยเฉพาะอย่างยิ่งตลาดสินเชื่อ P2P ของจีนเป็นตลาดสินเชื่อที่ใหญ่ที่สุดและมีพลวัตมากที่สุดในโลกโดยมียอดสินเชื่อ P2P ค้างชำระเกือบ 1.3 ล้านล้านหยวนในช่วงปี 2557-2560 และผู้ให้บริการมากกว่า 4,000 รายในตลาดปัจจุบัน นอกจากนี้ยังมีโอกาสในการเติบโตที่แข็งแกร่งในประเทศกำลังพัฒนาของอินเดียเนื่องจากฐานประชากรขนาดใหญ่ของพวกเขาเช่นเดียวกับการเพิ่มจำนวนของผู้กู้ที่มีศักยภาพด้วยวัตถุประสงค์ส่วนบุคคลต่างๆ ด้วยจำนวนแอปพลิเคชันสินเชื่อที่เพิ่มขึ้นบนแพลตฟอร์มการให้กู้ยืม P2P ในอีกไม่กี่ปีข้างหน้าจะทำให้เอเชียแปซิฟิกกลายเป็นตลาดที่เต็มไปด้วยโอกาสที่ร่ำรวย

ปัญหา: เพิ่มขึ้นในกิจกรรมและแพลตฟอร์มที่เป็นการฉ้อโกง

แม้ว่าโอกาสในการระดมทุนที่ตลาดสินเชื่อ P2P เปิดขึ้นอาจดึงดูดผู้ใช้จำนวนมหาศาล แต่อาจมีปัจจัยบางประการที่ขัดขวางการเติบโตโดยรวมของตลาด

เนื่องจากการให้กู้ยืม P2P เป็นรูปแบบหนึ่งของการระดมทุนแบบคราวด์ฟันดิ้งที่ให้บริการสินเชื่อส่วนบุคคลที่ไม่มีหลักประกันแก่บุคคลและธุรกิจขนาดเล็กปัญหาที่ท้าทายที่สุดอย่างหนึ่งในตลาดคือการหลอกลวงจากผู้เล่นในตลาด อาจเป็นการเริ่มต้นการชำระคืนเงินกู้ที่เกิดขึ้นกับผู้กู้“ วิ่งหนี” เมื่อพวกเขาต้องจ่ายเงินคืนให้กับผู้ให้กู้ทำให้เงินกู้เหล่านั้นกลายเป็นหนี้สูญ ในกรณีอื่น ๆ มีการบันทึกว่าแพลตฟอร์มต่างๆพบว่าเป็นกลลวงหลังล่มสลายในขณะที่มีนักลงทุนหลายล้านคน กิจกรรมที่ฉ้อโกงจะส่งผลให้สูญเสียความมั่นใจและความเชื่อถือของผู้ให้กู้ ดังนั้นสิ่งนี้จะเป็นอุปสรรคต่อตลาดสินเชื่อ P2P ในระยะยาว

นี่ไม่ใช่เพียงการทำนายอนาคต แต่เป็นข้อเท็จจริงที่ว่าเรากำลังเป็นพยานในประเทศจีนซึ่งเป็นตลาดสินเชื่อ P2P ที่ใหญ่ที่สุดในโลก ในช่วงหลายปีที่ผ่านมาคลื่นของค่าเริ่มต้นได้กวาดไปทั่วอุตสาหกรรมทำให้นักลงทุนถอนเงินและแพลตฟอร์มชั้นนำเพื่อยุบ ตามที่คณะกรรมการกำกับดูแลด้านการธนาคารของจีนระบุว่าในเดือนมิถุนายน 2559 มี 1,778 รายจากแพลตฟอร์มสินเชื่อ 4,127 P2P ที่ได้รับผลกระทบจากปัญหาที่เกี่ยวข้อง เกี่ยวกับการฉ้อโกง Ezubao ซึ่งเคยเป็นผู้เล่นที่ใหญ่ที่สุดในประเทศจีนถูกค้นพบว่าเป็นโครงการ Ponzi ที่โกงเงิน 50 พันล้านหยวน (7.6 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ) จากนักลงทุนประมาณ 900,000 คน ในเดือนกรกฎาคมปี 2018 แพลตฟอร์ม P2P อย่างน้อย 165 แห่งเผชิญกับความยากลำบากในการตอบสนองความต้องการถอนเงินสดเนื่องจากเจ้าของของพวกเขาหลบหนีจากกองทุนนักลงทุนหรือถูกสอบสวนโดยเจ้าหน้าที่ตำรวจ

โอกาสในการเติบโตที่เพิ่มขึ้นมีมากกว่าความท้าทาย

ในฐานะที่เป็นวิธีการให้สินเชื่อที่ไม่มีหลักประกันจึงหลีกเลี่ยงไม่ได้ที่แพลตฟอร์ม P2P อาจยังคงเผชิญกับความท้าทายเช่นความเสี่ยงของการผิดนัดชำระการฉ้อโกงหรือผู้กู้ที่หันไปใช้ธนาคาร อย่างไรก็ตามแนวโน้มการเติบโตของกลุ่มนี้ยังคงแข็งแกร่งโดยพิจารณาจากปัจจัยต่างๆเช่นการเพิ่มขึ้นของอัตราดอกเบี้ยการแข่งขันจากธนาคารและขนาดของตลาดผู้บริโภค ที่สำคัญกว่านั้นความท้าทายเหล่านี้ทำให้เกิดความต้องการแพลตฟอร์ม P2P โปร่งใสที่สามารถเอาชนะความล้มเหลวของตลาดในขณะที่ให้โอกาสที่ดีสำหรับทั้งเจ้าหนี้และลูกหนี้ในฐานะวิธีการทางการเงินอื่น ๆ ในกรณีนี้แพลตฟอร์มที่ใช้ blockchain สำหรับการให้ยืม P2P เป็นสัญญาที่มีแนวโน้ม